控制风险基金立足之本

　　国泰基金管理公司总经理李春平表示，在控制风险的前提下，通过科学的投资运作，为投资者创造财富增值是基金公司首要的任务。国泰基金强调要让风险控制渗透到公司的每一项业务中去，要求所有员工以自己的能力、诚信和职业道德来控制、管理风险。
　　李春平认为，强化风险控制是基金的立足之本。从长远的角度看，基金因主导市场而获取超额收益的情况在任何一个市场中都将难以持续，未来基金规模扩张所带来的并不是理想中的基金整体规模壮大后将获得支配市场所带来的更高投资收益，而只能是不断分化的基金群体促使基金投资收益逐步趋向平均化。从我国证券市场的实际情况以及国外先进市场的经验来看，只有建立起完善的风险管理和内部控制，才能使得证券投资基金向着健康的方向发展，获得未来业绩的持续稳定增长，对投资者而言也才有可能获得真正意义上的投资收益。
　　李春平介绍，国泰基金十分注重风险管理，通过构建公司风险控制体系、确定风险投资指标、对基金资产运作过程中的风险进行评估和揭示，提出调整建议，以有效控制风险。公司还采用国际上通行的风险管理方法，并从美国道富银行引进了一套风险管理软件，针对国内市场特点对该系统作了相应的调整和改进，形成了适应国内市场发展现状的风险管理工具——国泰基金风险管理系统。在几年的投资实践中，该系统在投资风险的揭示和控制方面发挥了重要的作用，为基金投资决策和风险管理提供了多种风险信息，有效辅助了基金在投资决策中对市场风险、流动性风险和集中风险的把握和控制。

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